בשבועות ובחודשים האחרונים אנו חווים עליה איטית אך די קבועה של ריביות המשכנתא. השבוע קיבלתי עדכון ממספר בנקים על עלייה נוספת סביב 0.5% ברוב המסלולים. מאז אמצע השנה שעברה ועד היום הריביות עלו ביותר מ 1%. כדי לסבר את האוזן, עלייה של 0.5% על משכנתא של מיליון ₪ ל- 25 שנים, משמעה תוספת תשלום של כ- 70,000 ₪ ויותר. משמעותי מאד. חשוב להדגיש, בראיה ארוכת טווח ובהשוואה לשנים עברו הריביות עדיין מאד נמוכות, אך ביחס לשנתיים האחרונות בהן התרגלנו לריביות אפסיות מדובר בעלייה לא קטנה.
הסיבות לשינוי לרעה:
מעניין לנסות ולהבין מהן הסיבות לעליות בריביות ומהן ההערכות לגבי העתיד. הרי ריבית בנק ישראל לא עלתה ועדיין עומדת על 0.1% לשנה וריבית הפריים על 1.6%. ובכן, כפי שכתבתי והסברתי הרבה מאד פעמים בעבר, הריבית הנמוכה נולדה כתגובה למשבר הכלכלי העמוק שפקד את ארה"ב ובהמשך כמעט את כלכלות העולם מאז 2008. ממשלות ובנקים מרכזיים ברחבי הגלובוס הורידו ריביות (מחיר הכסף) כדי לתמרץ את הכלכלה בניסיון להוציא את העגלה מהבוץ. הגדילה לעשות ארה"ב, שהגיעה ממש אל סף התהום, עת הממשל הוריד ריבית לסביבת האפס והזרים טריליוני דולרים לתמרוץ המשק. ישראל יישרה קו והריבית ירדה מאזור 5% לרמתה היום. תוצר הלוואי של מדיניות ריבית האפס היתה יצירת בועת הנדל"ן ועליית מחירי הדירות בעשרות ובמאות אחוזים בשנים האחרונות. דירת 4 חדרים באזור טוב בטבריה שנמכרה בכ – 400,000 ₪ לפני 10 שנים – נמכרת היום ב – 800,000 ₪ ויותר. זו, בקליפת אגוז, התוצאה של הריבית האפסית…
אז מהן ההערכות לגבי העתיד?
לפני כחצי שנה העלתה ארה"ב את הריבית לראשונה מזה 9 שנים. אמנם עלייה מאד קטנה אך בעלת משמעות גדולה לגבי הכיוון אליו פונה המשק האמריקאי. בשנתיים שלוש האחרונות ארה"ב עלתה שוב על פסים חיוביים והיא במגמה של התאוששות כלכלית נהדרת. כרגע, אסיה ואירופה עדיין נאבקות במשבר הכלכלי ולכן שם עדיין שומרים על ריבית אפסית. כרגע, האינדיקטורים הכלכליים (דוגמת שוק האג"ח של מדינת ישראל) מלמדים על הערכות לריבית גבוהה יותר בעתיד ועקום תשואה עולה. מכאן, בין היתר, מגיעות הסיבות לעלייה בריביות המשכנתא אותה אנו חווים בחודשים האחרונים. בסופו של דבר, גם הריבית במשק תעבור למגמת עליה. מתי? קטונתי מלנבא. ייתכן שזה יקרה בחודשים הקרובים, אולי בעוד שנה ואולי בעוד מספר שנים. בכל מקרה, זה יקרה. וכשזה יקרה, כל מי שנטל משכנתא שתוכננה בצורה לא מקצועית ישלם בריבית דריבית. תרתי משמע…
אז מה עושים כדי לשלם כמה שפחות?
ראשית, אם החלטתם להתנהל לבד מול הבנק אז לפחות תתאמצו ותתמקחו על הריביות. לתזז בין מספר בנקים וללכת ולחזור ושוב ללכת ולחזור. כשאתם קונים ג'ינס אתם מתמקחים על המחיר כדי לקבל הנחה של 40 ₪? אז על אחת כמה וכמה כשמדובר במשכנתא של מאות אלפי ₪!!! אבל, כמו תמיד, חשוב מאוד להבין שכמה שתתמקחו על הריביות, עדיין הכסף הגדול מאד נמצא בתמהיל מקצועי ואיכותי. תמהיל "חכם" שנבנה בהתאם לפרופיל שלכם ייטיב עימכם לאורך השנים ויגן עליכם הרבה יותר מפני עלייה בריביות ובמדדים.
ובשורה התחתונה – בתמהיל מקצועי מאות אלפי ₪ יישארו אצלכם בכיס במקום שתשלמו אותם לחברים מהבנק.
